UAB Issued June 2025

15 ملفخاص ) 2025 إتحادالمصارفالعربية(حزيران/ يونيو Union of Arab Banks (June 2025) مليار دولار (ديسمبر/ كانون 102.8 البنوك التجارية البالغة حوالي مليار دولار، حيث 1.1 – 1.0 )، أي ما يعادل نحو 2024 الأول صة، إضافة إلى ّ يوجد في لبنان خمسة مصارف إسلامية متخص عدد من «النوافذ الإسلامية» داخل المصارف التقليدية». يضيف د. وهبه: «كذلك بالنسبة إلى مجموع فروع المصارف % من إجمالي فروع القطاع، كما 1 الإسلامية، فهي أقل من ً ة الأصول؛ تشكل أيضا ّ ة الودائع والتي توازي عادة حص ّ أن حص % من إجمالي ودائع القطاع. أما على صعيد قياس 1 نحو حجم محفظة القروض الإسلامية الممنوحة للقطاع الخاص كنسبة % 0.5 من الناتج المحلي الإجمالي في لبنان، فهي لا تتجاوز % في 30 % و 15 راوح بين ُ لات ت ّ - %، مقارنة بمعد 1 إلى أن «حجم الإستثمار الضئيل يرتبط ً بعض دول الخليج»، لافتا بطبيعة الواقع الإجتماعي والسياسي والأمني في لبنان، والعديد من المواطنين الذين يخافون المقاربة الإسلامية لوضعية أموالهم، مما يعني ضرورة طرح مفاهيم الصيرفة الإسلامية على جانب الفقه الاسلامي لناحية المخاطر والعائد، كما تبرز الحاجة في وإعلامي لزيادة تأثيرها ّ لبنان إلى إصلاحات تنظيمية ودعم مؤسسي وموثوقيتها». الصيرفة الإسلامية في البلدان العربية في المقابل، يشرح د. وهبه أن «المصارف ً مهما ً عد جزءا ُ الإسلامية في البلدان العربية، ت من النظام المالي في العديد منها، حيث تستند م ّ إلى مبادئ الشريعة الإسلامية التي تحر الفائدة (الربا)، وتعتمد على التمويل بالمشاركة وتقاسم المخاطر. وكمقياس لحجمها ودورها ستخدم عادة ُ في تمويل الإقتصاد الحقيقي، ي حجم التمويلات (القروض) الممنوحة من قبل المصارف الإسلامية ً إلى القطاع الخاص كنسبة من الناتج المحلي الإجمالي»، لافتا لمجلس الخدمات المالية 2024 إلى أنه «وفق بيانات العام ق رصيد التمويلات الإسلامية العالمية ّ ، فقد حق IFSB الاسلامية تريليون 1.88 % على أساس سنوي ليصل إلى 5.97 بنحو ً نموا دولار في القطاعات السكنية، والعقارية، والإنشائية، والصناعية .وتشير دراسات أكاديمية إلى أن قروض المصارف الإسلامية % من الناتج 30 % و 15 ل في بعض بلدان الخليج ما بين ّ تشك المحلي الإجمالي، ما يعكس دورها المحوري في تمويل المشروعات الإنتاجية والخدماتية وتقوية الشمول المالي». ويضيف د. وهبه: «بإختصار، إن إنخراط المصارف الإسلامية في الواقع الإقتصادي يتمثل في تمويل المنشآت الخاصة، وقطاع ل نسبة مهمة من الناتج ّ مث ُ المشاريع الصغيرة والمتوسطة بقروض ت ،»% 6 المحلي الإجمالي، مع نمو سنوي ثابت للتمويل يناهز أنه «مع إشتداد الأزمات الاقتصادية والمالية في المنطقة، ً موضحا م، وأزمات العملات، ُّ مثل تداعيات جائحة كورونا، والتضخ والحروب، وإنخفاض الثقة بالأنظمة المالية التقليدية، برزت تساؤلات عديدة حول مستوى الثقة في المصارف الإسلامية». ويوضح وهب أنه «بتفصيل تلك العوامل، نرى في الإيجابيات د ثقة ّ ز الثقة هي الشفافية الشرعية، وأطر الرقابة التي تول ّ حف ُ التي ت عند وجود هيئة مستقلة للفتوى ً ن، وخصوصا ّ لدى الجمهور المتدي عد عن الفوائد، في ظل رفض فئات واسعة للفائدة ُ والرقابة، ومن ثم الب المصرفية، حيث يلجأ البعض إلى المصارف الإسلامية كبديل آمن. كذلك الإستقرار النسبي، حيث أظهرت بعض المصارف خلال الأزمات المالية، كونها أقل ً أكثر إستقرارا ً الإسلامية أداء على الأدوات المالية عالية المخاطر». ً إنكشافا